Erfahren Sie mehr über automatische Sweeps in Banking und Brokerage

Ein automatischer Sweep (oder einfach ein Sweep) ist so programmiert, dass er stehende Anweisungen ausführt, die Gelder von einem Konto zu einem anderen verschieben. Dies ist eine Annehmlichkeit für den Kunden, die ihn von der Notwendigkeit entbindet, jedes Mal, wenn ein Geldtransfer erforderlich oder gewünscht ist, separate Anweisungen einzugeben oder Schecks zu hinterlegen und zu hinterlegen. Es gibt viele Anwendungen von automatischen Sweeps, von denen einige nachfolgend beschrieben werden.

Bankenszenario

Ein Bankkontokorrent kann eine automatische Sweep-Funktion haben, die Mittel auf ein höher verzinsliches Depotkonto umwandelt (manchmal von der Bank als Geldmarktkonto bezeichnet, obwohl es keine wirkliche Ähnlichkeit mit dem von Investmentfondsgesellschaften und Brokerage angebotenen traditionellen Geldmarktfonds hat) Firmen), wenn der Saldo über ein bestimmtes Niveau steigt, entweder von der Bank festgelegt oder vom Einleger gewählt. Darüber hinaus kann die Sweep-Funktion auch in die entgegengesetzte Richtung arbeiten, indem die Guthaben vom höher rentierlichen Konto auf das Girokonto verschoben werden, wenn dessen Kontostand unter das angegebene Niveau gesunken ist.

Broker-Szenario

Bei Wertpapiermaklern zahlt ein traditionelles Geldkonto keine Barguthaben, was Kunden, die keine aktiven Händler sind, dazu bringt, solche Guthaben nahe Null zu halten. Um dem Kunden und dem Finanzberater die Unannehmlichkeiten und Kosten zu ersparen, die mit der manuellen Entnahme von Geldern verbunden sind (insbesondere wenn der Kunde einen Scheck für eine andere Einlage erhalten soll, z. B. in einem Fonds), wird automatisch ein Zinsaufschlag vorgenommen Konto ist oft eine optionale Funktion.

Zusätzlich beinhaltet die Grundstruktur des zentralen Vermögenskontos die Hinzufügung eines automatischen Sweeps zu dem traditionellen Geldmaklerkonto plus weitere Merkmale.

Barguthaben häufen sich in der Regel auf einem Wertpapiermaklerkonto als Ergebnis von:

Selbst bei zentralen Anlagenkonten, die Zinsen auf Barguthaben verdienen, möchte der Kunde möglicherweise dennoch automatische Sweeps einrichten. Insbesondere muss der Kunde Dividenden und Zinsen, die er auf einem Konto erzielt hat, aus folgenden Gründen regelmäßig in ein anderes Konto verschieben:

Entwicklung von Brokerage Sweep-Konten

Die ursprünglichen Broker-Sweep-Konten verwendeten Geldmarktfonds als verbundene verzinsliche Konten. Mit der Zeit sahen die Corporate-Treasury- Funktionen in führenden Brokerhäusern die Vorteile, Bank-Tochtergesellschaften zu gründen oder zu kaufen (wo es sie noch nicht gab) und die Sweeps für die von ihnen angebotenen Konten und nicht für Geldmarktfonds zu nutzen. Auf diese Weise könnten die Kundeneinlagen das Betriebskapital zur Verfügung stellen, den Bedarf an höherpreisigen Commercial Papers oder langfristigen Schulden als Finanzierungsquellen reduzieren, eine zweitbeste Alternative zu kostenlosen Krediten.

In modernen Sweep-Konten fließt der Geldfluss automatisch in beide Richtungen. Die Gelder werden automatisch vom verzinslichen verknüpften Konto abgezogen, wenn sie als Zahlung für Wertpapierkäufe, Schecks und Kreditkarten-Debitkarten-ATM-Kartentransaktionen benötigt werden.

Die meisten führenden Wertpapierhäuser wurden entweder von großen Banken akquiriert oder wurden als Bankholdinggesellschaften selbst reorganisiert, um sich im Zuge der Finanzkrise 2008 für TARP-Rettungsfonds zu qualifizieren. Dies hat den Anstoß für die Ausrichtung der Sweeps auf intern angebotene Bankkonten beschleunigt.

Manuelle Sweeps

Seltsamerweise und aus unerklärlichen Gründen haben selbst die führenden Brokerfirmen es versäumt, Möglichkeiten für wirklich automatisierte Sweeps von Dividenden und Zinsen zwischen Konten zu programmieren. Stattdessen werden die Journaleinträge zum Erstellen dieser Sweeps häufig von Maklermitarbeitern, typischerweise Verkäufern , am Ende eines jeden Monats manuell berechnet und eingegeben.

Angesichts der Tatsache, dass es seit Jahrzehnten eine echte automatische (dh programmierte) Reinvestition von Dividenden in zusätzliche Aktien- oder Investmentfonds gibt, ist dieser Mangel an grundlegender Funktionalität besonders bemerkenswert. Eher sind wirklich computerisierte vorprogrammierte automatische Sweeps zwischen Maklerkonten beschränkt auf monatliche festgelegte Dollarbeträge.